📊 Mercado de Capitales, Renta Fija & Financiamiento Pyme
Monitoreo cuantitativo de la curva soberana Hard Dollar (AL/GD) y BOPREAL, curvas en pesos (LECAPs vs. BONCERs), S&P Merval en USD, riesgo soberano y tasas de descuento de instrumentos corporativos.
🌐 RIESGO PAÍS (EMBI+) ℹ️J.P. Morgan
609bps
Variación: -18 bps hoyEstrés Medio
📈 TIR PROMEDIO AL30 ℹ️Ley Argentina
14,8%TIR Anual
Precio: USD 58,50Paridad 58,5%
🌍 TIR PROMEDIO GD30 ℹ️Ley New York
13,9%TIR Anual
Precio: USD 61,20Paridad 61,2%
⚖️ SPREAD LEGISLACIÓN ℹ️AL30 vs. GD30
+90bps
Premio Ley NY: +USD 2,70 (+4,6%)Compresión de Riesgo
🏷️ PARIDAD PROMEDIO ℹ️Soberanos USD
58,4%s/VN
Rango: 48,2% - 61,2%Recuperación
🏛️ Matriz Soberana LLZ · 8 Familias × 3 Tramos
Amplitud de Mercado:21 de 24 títulos en verde (87.5%)
Matriz Soberana de Deuda: Rendimientos & Carry Trade
Monitoreo integral de la deuda soberana estructurada en 8 familias homogéneas y 3 tramos de duration. Alterná en un clic entre moneda local y dólares CCL para analizar paridades y el arbitraje semanal de tasas.
CCL Ref: $ 1.520
Tramo:
Familia:
LECAPs / BONCAPs4 activos
TIR Promedio: 39.5%
Dur: 0.77A
TAMAR / Badlar2 activos
TIR Promedio: 37.4%
Dur: 1.31A
CER (LECER / Boncer)4 activos
TIR Promedio: 8.7%
Dur: 2.66A
Dollar Linked2 activos
TIR Promedio: -1.6%
Dur: 0.83A
| Activo / Ticker | Familia | Tramo | Vencimiento | Duration | Precio Spot (USD CCL) | TIR / YTM | Paridad | Var. Semanal | Carry Semanal (USD) |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
S17O6Ley Arg LECAP Oct-26 | LECAPs / BONCAPs | CORTO | 17-Oct-2026 | 0.15 A | USD 0,07 | 43.2% | 100.0% | +0,65% | +0,85% |
S28F7Ley Arg LECAP Feb-27 | LECAPs / BONCAPs | CORTO | 28-Feb-2027 | 0.52 A | USD 0,08 | 40.8% | 100.0% | +0,42% | +0,62% |
S30J7Ley Arg LECAP Jun-27 | LECAPs / BONCAPs | CORTO | 30-Jun-2027 | 0.95 A | USD 0,09 | 38.3% | 100.0% | +0,35% | +0,55% |
T15D7Ley Arg BONCAP Dic-27 | LECAPs / BONCAPs | MEDIO | 15-Dic-2027 | 1.45 A | USD 0,10 | 35.8% | 99.4% | +0,28% | +0,48% |
TB27Ley Arg Bono Badlar Privada 2027 | TAMAR / Badlar | CORTO | 23-May-2027 | 0.78 A | USD 0,06 | 36.5% | 98.6% | +0,15% | +0,35% |
BD28Ley Arg Bono Badlar Provincia/Tesoro 2028 | TAMAR / Badlar | MEDIO | 14-Nov-2028 | 1.85 A | USD 0,06 | 38.2% | 96.2% | -0,10% | +0,10% |
TZX26Ley Arg Bono CER Cero Cupón 2026 | CER (LECER / Boncer) | CORTO | 15-Dic-2026 | 0.35 A | USD 0,09 | CER + 6.8% | 99.1% | +0,45% | +0,65% |
T2X6Ley Arg BONCER Nov-26 | CER (LECER / Boncer) | MEDIO | 09-Nov-2026 | 1.40 A | USD 0,82 | CER + 8.2% | 98.2% | +0,30% | +0,50% |
TX28Ley Arg BONCER Nov-28 | CER (LECER / Boncer) | LARGO | 09-Nov-2028 | 3.10 A | USD 0,78 | CER + 9.5% | 95.4% | -0,15% | +0,05% |
DICPLey Arg Bono Descuento CER 2033 | CER (LECER / Boncer) | LARGO | 31-Dic-2033 | 5.80 A | USD 25,33 | CER + 10.4% | 92.1% | -0,40% | -0,20% |
TZV26Ley Arg Bono Dollar Linked Jun-26 | Dollar Linked | CORTO | 30-Jun-2026 | 0.42 A | USD 1,01 | -2.4% | 99.8% | +0,10% | +0,15% |
TV27Ley Arg Bono Dollar Linked Mar-27 | Dollar Linked | MEDIO | 31-Mar-2027 | 1.25 A | USD 0,98 | -0.8% | 97.5% | +0,05% | +0,10% |
TDG26Ley Arg Bono Dual Ago-26 | Duales (CER / Dólar) | CORTO | 30-Ago-2026 | 0.65 A | USD 1,03 | 1.2% | 100.2% | +0,22% | +0,32% |
TDF27Ley Arg Bono Dual Feb-27 | Duales (CER / Dólar) | MEDIO | 28-Feb-2027 | 1.15 A | USD 1,00 | 2.5% | 98.9% | +0,18% | +0,28% |
AL29Ley Arg Bonar 2029 (Ley Arg) | Bonares AL (USD Ley Arg) | MEDIO | 09-Jul-2029 | 1.80 A | USD 62,80 | 16.2% | 62.8% | +1,45% | +1,45% |
AL30Ley Arg Bonar 2030 (Ley Arg) | Bonares AL (USD Ley Arg) | MEDIO | 09-Jul-2030 | 2.40 A | USD 58,50 | 14.8% | 58.5% | +1,80% | +1,80% |
AL35Ley Arg Bonar 2035 (Ley Arg) | Bonares AL (USD Ley Arg) | LARGO | 09-Jul-2035 | 5.80 A | USD 48,20 | 12.4% | 48.2% | +1,10% | +1,10% |
AL41Ley Arg Bonar 2041 (Ley Arg) | Bonares AL (USD Ley Arg) | LARGO | 09-Jul-2041 | 6.80 A | USD 45,80 | 12.0% | 45.8% | +0,95% | +0,95% |
GD29Ley NY Global 2029 (Ley NY) | Globales GD (USD Ley NY) | MEDIO | 09-Jul-2029 | 1.90 A | USD 65,40 | 15.4% | 65.4% | +1,60% | +1,60% |
GD30Ley NY Global 2030 (Ley NY) | Globales GD (USD Ley NY) | MEDIO | 09-Jul-2030 | 2.50 A | USD 61,20 | 13.9% | 61.2% | +2,10% | +2,10% |
GD35Ley NY Global 2035 (Ley NY) | Globales GD (USD Ley NY) | LARGO | 09-Jul-2035 | 6.00 A | USD 51,40 | 11.8% | 51.4% | +1,35% | +1,35% |
GD46Ley NY Global 2046 (Ley NY) | Globales GD (USD Ley NY) | LARGO | 09-Jul-2046 | 7.40 A | USD 49,30 | 11.2% | 49.3% | +1,05% | +1,05% |
BP27ALey Arg BOPREAL Serie 1 Strip A | BOPREAL (BCRA USD) | MEDIO | 31-Oct-2027 | 1.10 A | USD 96,50 | 7.2% | 96.5% | +0,25% | +0,25% |
BP27BLey Arg BOPREAL Serie 1 Strip B | BOPREAL (BCRA USD) | MEDIO | 31-Oct-2027 | 1.35 A | USD 88,20 | 8.4% | 88.2% | +0,15% | +0,15% |
Curva de Rendimiento Soberana Hard Dollar (TIR % vs. Modified Duration)
Dispersión institucional y curvas de ajuste: ● Bonares (Ley Arg) vs. ● Globales (Ley NY).
Panel de Renta Fija Soberana en Dólares (Bonares AL & Globales GD)
Métricas de valuación, sensibilidad de tasa, cupones y spread de legislación en tiempo real.
| Ticker | Legislación | Precio USD | TIR (YTM %) | Modified Duration | Paridad (%) | Current Yield | Próx. Vto (Amort/Cupón) | Spread NY (bps) |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| AL29 | Ley Arg | USD 62,80 | 16,2% | 1,8 años | 62,8% | 9,1% | Ene-27 (Amort+Cupón) | Base |
| GD29 | Ley NY | USD 65,40 | 15,4% | 1,9 años | 65,4% | 8,7% | Ene-27 (Amort+Cupón) | +80 bps |
| AL30 | Ley Arg | USD 58,50 | 14,8% | 2,4 años | 58,5% | 8,2% | Ene-27 (Amort+Cupón) | Base |
| GD30 | Ley NY | USD 61,20 | 13,9% | 2,5 años | 61,2% | 7,8% | Ene-27 (Amort+Cupón) | +90 bps |
| AL35 | Ley Arg | USD 48,20 | 12,4% | 5,8 años | 48,2% | 7,5% | Ene-27 (Amort+Cupón) | Base |
| GD35 | Ley NY | USD 51,40 | 11,8% | 6,0 años | 51,4% | 7,1% | Ene-27 (Amort+Cupón) | +60 bps |
| AL38 | Ley Arg | USD 52,10 | 12,9% | 5,2 años | 52,1% | 8,6% | Ene-27 (Cupón Sem.) | Base |
| GD38 | Ley NY | USD 56,00 | 12,1% | 5,4 años | 56,0% | 8,0% | Ene-27 (Cupón Sem.) | +80 bps |
| AL41 | Ley Arg | USD 45,80 | 12,0% | 6,8 años | 45,8% | 7,6% | Ene-27 (Cupón Sem.) | Base |
| GD46 | Ley NY | USD 49,30 | 11,2% | 7,4 años | 49,3% | 7,3% | Ene-27 (Cupón Sem.) | +80 bps |
Panel BOPREAL (Bonos para la Reconstrucción de una Argentina Libre - BCRA)
Títulos emitidos por el BCRA para la regularización de deudas comerciales de importadores y giro de dividendos.
| Serie | Ticker | Cotización USD | TIR (YTM %) | Opción Put BCRA | Strip Impositivo ARCA | Paridad (%) | Vencimiento |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Serie 1 - Strip A | BP27A | USD 96,50 | 7,2% | Sí (Abr-26) | Aceptación Par | 96,5% | 31-Oct-2027 |
| Serie 1 - Strip B | BP27B | USD 88,20 | 8,4% | No | Aceptación Par | 88,2% | 31-Oct-2027 |
| Serie 1 - Strip C | BP27C | USD 84,60 | 9,1% | No | Aceptación Par | 84,6% | 31-Oct-2027 |
| Serie 2 (Liquidada) | BPJ26 | USD 100,00 | Amortizado 100% | No | No Aplica | 100,0% | 30-Jun-2026 (Vencido) |
| Serie 3 (Liquidada) | BPY26 | USD 100,00 | Amortizado 100% | No | Aceptación Parcial | 100,0% | 31-May-2026 (Vencido) |